ОБЩИЙ АНАЛИЗ СИТУАЦИИ НА АВТОРЫНКЕ И ЕЕ ВЗАИМОСВЯЗЬ С ЭКОНОМИКОЙ
Россия
Тенденции в экономике мало изменилась по сравнению с предыдущими месяцами – это постепенное, медленное восстановление производства и спроса на фоне укрепления российского рубля в реальном выражении (очередной рецидив ”голландской болезни”). Средняя заработная плата в российской экономике в мае превысила 22,5 тыс. рублей, то есть впервые за весь период наблюдений превзошла 800 долларов США. Также можно отметить позитивный фактор возобновления инвестиционной активности после длительного затухания (в мае прирост на 7,4%). В целом же ситуация благоприятна для роста автомобильного рынка в краткосрочной перспективе.
Динамика автомобильного рынка по месяцам в сравнении с теми же месяцами предыдущих лет (см. график) соответствует примерно картине 2007 года, но на несколько более высоком уровне. Мы предполагаем, что, как и в 2007 году, вследствие дефицита автомобилей возможно замедление рынка в III квартале, но в IV квартале рост возобновится.

Скорее всего, рынок иномарок окажется выше ранее планировавшегося объема 1,65 млн. автомобилей в силу возрастающего перераспределения структуры рынка в целом. Падение конкурентоспособности и доли АвтоВАЗ с его устаревшим модельным рядом в последние месяцы вновь возобновилось, и спрос все более перераспределяется на новые бюджетные иномарки, выведенные на рынок целым рядом производителей. Поэтому, не меняя общий прогноз продаж автомобилей в России (2,4-2,5 млн. автомобилей), мы видим, что доля иномарок окажется выше прогнозной.
Украина
Ситуация в экономике развивается по достаточно благоприятному сценарию, восстановление объемов производства и спроса продолжается. За январь-май объемы промышленного производства прибавили 8,5%, а розничный товарооборот увеличился на 15,5%.
Динамика продаж на авторынке в 2011 году по месяцам сходна с 2010 годом (см. диаграмму ниже), но на более высоком уровне. Эта ситуация сохранится и дальше.

Объемы не выглядят впечатляющими на фоне 2007-2008 гг., но по сравнению с 2009 и 2010 гг. наблюдается прирост примерно на 40%. Мы предполагаем плавный рост продаж на рынке в целом и его приближение в IV квартале к уровню 20 тыс. иномарок в месяц. Прогноз рынка на уровне 185 тыс. новых иностранных автомобилей по-прежнему остается в силе.
Беларусь: валютный кризис и его влияние на авторынок
В последние недели ситуация в белорусской экономике некоторым образом стабилизировалась, хотя эта стабилизация со знаком ”минус”. По крайней мере, стала понятна примерная политика властей и возможное развитие событий на ближайшие несколько месяцев.
Девальвация официального курса, проведенная Нацбанком в конце мая, очевидно оказалась недостаточной по величине и не была поддержана соответсвующей монетарной и бюджетной политикой, а также либерализацией валютного рынка. Эмиссия национальной валюты продолжилась быстрыми темпами, и золотовалютных резервов Нацбанка по-прежнему недостаточно для покрытия своих обязательств по текущему курсу (см. диаграммы ниже).

В среднесрочной перспективе сохранится множественность валютных курсов и отсутствие легального работающего валютного рынка. Все это будет существенно осложнять деятельность всех участников внешней торговли, то есть почти всех секторов экономики. Основной удар придется на импортеров, а также на производства со значительной импортной составляющей в стоимости продукции. В этих секторах будет и далее наблюдаться падение выпуска и занятости.
Ситуация на автомобильном рынке сейчас сильно ”смазана” из-за повышения импортных пошлин и огромных объемов ”серого” ввоза. Начиная с августа произойдет глубочайшее падение уровня регистрации новых автомобилей.
Отметим, что продажи официальных дилеров пока не скатились до незначительных величин (уровня, например, 2005 года) в силу трех факторов:
· Ажиотажный спрос на импортные товары в страхе перед подорожанием (краткосрочный тренд в марте-мае)
· Спрос со стороны граждан России (временная и довольно зыбкая ситуация, связанная с разностью налоговых систем и удешевлением в Беларуси некоторых моделей автомобилей)
· Отпуск клиентам автомобилей, заказанных до начала или в самом начале валютного кризиса
В целом, повторимся, прогноз на III квартал неблагоприятен и для рынка в целом и для официальных дилеров в частности. В IV квартале мы ожидаем повышения ясности с условиями работы официальных импортеров в Беларусь в Таможенном Союзе, со спросом со стороны российских покупателей и с переключением спроса белорусских потребителей. Также к этому времени станет более понятной продолжительность и глубина экономического кризиса, который сейчас еще, по большому счету, не начался (в мае основные макроэкономические показатели – промпроизводство, товарооборот, инвестиции, грузоперевозки – еще продолжали расти).
АНАЛИЗ ИТОГОВ ПРОДАЖ НА АВТОМОБИЛЬНОМ РЫНКЕ
В ЯНВАРЕ-МАЕ 2011 ГОДА
Общие итоги января-мая 2011 года по трем странам
Покажем общие итоги продаж новых иномарок (включая местную сборку) в России в январе-мае 2011 года по сравнению с тем же периодом в предыдущие годы (общая динамика).

Объемы продаж в январе-мае 2011 года в России на 72% превзошли уровень 2010 года и на 50% - уровень 2009 года. По сравнению с продажами в 2008 году отставание составляет 20%.
Динамика рынка в Украине постепенно улучшается, по итогам января-мая 2011 года имеет место рост на уровне 38%. Тем не менее продажи января-мая 2011 года составляют лишь 30% продаж января-мая 2008 года.

Рассмотрим подробнее общие итоги продаж новых иномарок (включая местную сборку) в России и Украине в мае 2011 года относительно мая 2010 года и среднемесячного объема реализации в I кв. 2011 года.

Российский рынок в мае 2011 года по отношению к маю прошлого года вырос на 68%, а по отношению к среднемесячному объему продаж в I кв. 2011 года вырос на 43%.
Схожая картина и в Украине: хотя и в несколько меньших масштабах. Прирост к уровню мая 2010 года составил 53%, а к уровню среднемесячного объема продаж в 1 кв. 2011 году - 34%.
Поквартальные темпы прироста российского рынка в 2007-2011 гг. и прирост за апрель-май 2011 г. представлены ниже. Можно видеть, что во II квартале темпы будут ниже, чем в I квартале.

Относительные темпы прироста в Украине, напротив, во II квартале выше, чем в I квартале:

В Беларуси по итогам января-мая 2011 года рынок (регистрации) вырос на 66% по отношению к аналогичному периоду 2010 года.

Относительно среднемесячных продаж в I квартале 2011 года в мае 2011 года рынок вырос на 61%. О причинах этого бурного роста говорилось выше.
Автомобильный рынок России в январе-мае 2011 года в разрезе отдельных брендов
Покажем TOП-20 продаж новых иномарок в России в январе-мае 2011 года относительно продаж в январе-мае 2010 года.

В мае 2011 года в России произошла смена лидера рынка - первую позицию заняла марка Renault. Все марки из ТОП-20 обеспечивают прирост продаж. Наиболее значителен он у Mitsubishi, Nissan, Opel, Toyota и Volkswagen, которые смогли улучшить свои позиции в рейтинге. Во втором эшелоне брендов следует отметить несколько марок, которые показали существенный прирост продаж и рост в рейтинге. Это – Mazda, Fiat и Citroen.
Для большей наглядности на диаграмме ниже представлено, какие марки ТОП-20 достигли наибольшего прироста продаж по итогам мая 2011 относительно среднемесячного уровня продаж в 1 квартале 2011г.

Автомобильный рынок Украины в январе-мае 2011 года в разрезе отдельных брендов
Покажем TOП-20 продаж новых иномарок в Украине.

По итогам мая 2011 года лидерство в Украине продолжают удерживать Hyundai и Toyota. Марки Chevrolet, Volkswagen и Skoda поднялись на 3, 4 и 5 позиций соответственно. Все марки МАХ Атлант-М улучшили свои позиции. Отметим, что Холдинг в Украине впервые находится в ситуации, когда три его бренда входят в пятерку лидеров по продажам.
Во втором эшелоне оказалась марка Chery, падение продаж которой стало практически двукратным. Высокие темпы роста продаж показали Ford, Daewoo и Peugeot.
На диаграмме ниже представлено, какие марки ТОП-20 показали наибольший прирост/падение продаж по итогам мая 2011 года относительно среднемесячного объема продаж в 1 квартале 2011 года
Отметим, что в мае VW, Skoda и Renault продолжали расти быстрее рынка, а Nissan несколько сбавил обороты .
Подготовлено Отделением стратегического развития Международного автомобильного холдинга «Атлант-М».
К списку